Менеджмент Эллиотта Пола Сингера стал активистом BP и ищет стратегии капитальный ремонт

Представлено OilPrice

Акции BP подскочили на вершину FTSE 100 сегодня утром после того, как Bloomberg сообщил, что активный хедж-фонд занял позицию в акциях.

Акции нефтяного гиганта подскочили на семь процентов в ранних сделках с хедж-фондом Elliott Investment Management. Новость о ставке появилась в минувшие выходные, но пока размер позиции не подтвержден.

BP является одной из крупнейших компаний, котирующихся на Лондонской фондовой бирже, и является одним из крупнейших участников FTSE 100 - ведущего британского фондового индекса голубых фишек.

Акции нефтяного гиганта за последний год не оправдали ожиданий, поскольку компания боролась за руководство на фоне изменений в управлении. Акции BP упали примерно на 10% за последний год по сравнению с шестипроцентным приростом для Shell.

Несмотря на то, что размер доли Эллиотта не был раскрыт, новости о его позиции подогревали разговоры о капитальном ремонте BP, ее стратегии и совета директоров компании.

Elliott Investment Management переходит на BP

Elliott Investment Management является одним из самых агрессивных хедж-фондов в мире. Основанная миллиардером Полом Сингером, она имеет длинный послужной список успешных компаний, которые она инвестирует.

Недавно компания изменила свою инвестиционную стратегию, чтобы сосредоточиться на нескольких небольших, более агрессивных ставках, а не на широком спектре позиций.

В прошлом году хедж-фонд занял значительную позицию в $3 млрд (£2,4 млрд) в Suncor Energy, канадской интегрированной энергетической компании, которая специализируется на добыче углеводородов из нефтяных песков. Эта позиция, эквивалентная почти пятипроцентному холдингу, помогла хедж-фонду усилить давление на совет директоров Suncor Energy в рамках своей кампании по разблокированию миллиардов долларов для инвесторов.

Рынок, похоже, делает ставку на то, что Эллиотт будет придерживаться того же подхода с BP.

Мюррей Очинклосс, исполнительный директор BP с сентября 2023 года, как ожидается, завтра обновит рынок о своих планах по оживлению роста энергетического гиганта. Часть планов может включать в себя дальнейшие дивиденды от «зеленой» энергетики, над чем группа уже работает.

В декабре BP заявила, что превратит свой оффшорный ветроэнергетический бизнес в совместное предприятие стоимостью 5,8 млрд долларов (4,7 млрд фунтов стерлингов) с Jera, крупнейшей энергетической компанией Японии, что стало последним признаком отступления группы от возобновляемых источников энергии.

Новый босс также изложил планы по сокращению расходов BP на 2 млрд долларов (1,6 млрд фунтов стерлингов) к концу десятилетия и заморозил внешний найм.

Кэтлин Брукс, директор по исследованиям в XTB, прокомментировала: «Это не первый раз, когда инвестор-активист нацелился на BP, Bluebell Capital Partners начала активно говорить о BP в прошлом году, и она также призвала к тому, чтобы головы крутились, включая председателя.

«Как и Блюбелл, Эллиотт также хочет, чтобы ВР отказалась от своих планов по сокращению выбросов ископаемого топлива. Разница на этот раз в том, что Эллиотт более известен, чем Блюбелл, и имеет опыт проведения корпоративных изменений, которые он хочет.

«Мы не знаем, насколько велика его доля или каковы его планы в отношении BP: попытается ли она разрушить компанию или может ли она попытаться принудительно продать компанию?

«Как уже упоминалось, мы не считаем, что Эллиотт имеет достаточную долю в BP, чтобы вынудить компанию к продаже, однако, если бы на столе было твердое предложение для BP в ближайшие недели, то цена акций могла бы взлететь, на наш взгляд. "

Аллен Гуд, директор по исследованиям справедливости в Morningstar, сказал: «Долгосрочное отставание BP ранее поднимало вопрос о том, почему ни один активист не был вовлечен. "

Размер, вероятно, был препятствием. Похоже, что теперь Эйлиот рискует изменить ситуацию, как это произошло с другими нефтегазовыми компаниями. "

Существует множество вариантов, которые могут быть реализованы, включая продажу, переезд в США, но наиболее вероятными будут какие-то стратегические изменения, которые переориентируются на нефть и минимизируют низкий уровень углерода, как это сделала Shell. "