Золото, забитое в результате короткого сжатия, экономит запасы в преддверии микро-макро-шторма на этой неделе

«Затишье перед бурей» учений и большой макрос на этой неделе Нет WW3 В эти выходные) были все водоросли, необходимые для увеличения запасов во время кассовой сессии в США после того, как забыли, что период выкупа-затмения всегда заканчивается...

И S&P HOD, поскольку алгоритмы начинают опережать выкупы https://t.co/DfjpdZO1pS

— zerohedge (@zerohedge) 22 апреля 2024 г.

Акции упали примерно с 0,6% на наличные деньги, открытые для неизменных европейским закрытием ... а затем водоросли все помнят, выкупы скоро вернутся, чтобы спасти мир, и акции ушли вертикально ... вместе ... со всем ростом на 1,5% на максимумах до маржинальных звонков 1430ET, а боеприпасы сжатия закончились, оставив акции падают в конец (но все еще твердый зеленый день после некоторой недавней боли).

...как а Корзина «самых коротких» акций взорвалась выше (самый короткий слайд за месяц). Мы не замечаем, что сжатие стояло на интересном уровне...

Источник: Bloomberg

Сегодня активны трейдеры 0-DTE. Покупка гребней / душ на ранней стадии, затем колл-покупатели набрасывались в размере, неизбежно продвигая ранних покупателей, чтобы расслабиться (назад к чистой нулевой дельте, которая стремилась положить конец пандусу), прежде чем гребни были отключены в конце.

Источник: SpotGamma

TSLA снова была перехитрина — седьмой день подряд (одинаковый самый длинный убыточный поток за всю историю). Последние два раза он упал семь дней подряд, он рванул назад. (сентябрь 2018, +50% в ближайшие два месяца; декабрь 2022, +100% в ближайшие два месяца)

Источник: Bloomberg

Интересно, что торговый совет Goldman отметил Общие уровни активности являются плоскими по сравнению с обучением 2wk avg, при этом объемы mkt снижаются -8% по сравнению с 10dma.

• Для 2-й прямой сеанс мы наклоняемся лучше купить +6,5% в целом - это наш самый высокий перекос с момента покупки. 3/1/24

• HF являются мощным драйвером этого спроса, наклоняя +22% лучше покупать, это 98-е место в рейтинге и подкрепляет отчет PB за прошлую неделю, в котором освещаются отдельные акции Я видел самую большую национальную покупку за год. Спрос HF склоняется в сторону Fins, Cons Disc, Indust, Info Tech & HCare с современным предложением в Materials, Comm Svcs, Staples & REITs.

• LOs на 5% лучше для продажи, которая продолжается с пятницы. Поставка - это мост, сосредоточенный в Info Tech, Fins & Industrials с современным спросом на Staples, REITs & Cons Disc.

Рынки Equity vol ориентированы на действия на следующей неделе.

Источник: Bloomberg

Сокровища были относительно тихими с ночной распродажей, но предложение в течение дневной сессии с краткосрочным превосходством (2Y -2bps, 30Y unch).

Источник: Bloomberg

Еще раз, 5.00% было сопротивлением для 2-летней молодежи.

Источник: Bloomberg

Долларовые роликовые покрытия сегодня немного закончились...

Источник: Bloomberg

Биткойн продлил отскок выходных (после сокращения вдвое), проверив резервные копии товаров на $67 000.

Источник: Bloomberg

Золото, с другой стороны, было забито, как детская тюлень - после того, как оно росло в течение 13 из последних 17 дней. Самая большая суточная партия с июня 2022 года. Но это падение только вернуло его к недельным минимумам.

Источник: Bloomberg

Цены на нефть упали в течение всего дня, а WTI держалась на уровне $82, и все изменилось.

Источник: Bloomberg

Наконец, вот это... Рыночная ликвидность в акциях...

...и облигации...

...это мрачно - и через неделю, полную основных макро-катализаторов (например, PCE) и массовых микро-событий (обучения MAG7), это, вероятно, будет означать некоторые серьезные пробелы.И с гамма-отрицательностью все может стать жестоким, так или иначе.).